TozziniFreire assessora emissão de R$ 180 milhões da Fagundes Construção e Mineração
Da redação de LexLegal
A Fagundes Construção e Mineração realizou sua segunda emissão pública de debêntures, captando R$ 180 milhões no mercado de capitais. A operação contou com assessoria jurídica do TozziniFreire Advogados e teve como coordenador da oferta o UBS BB Corretora de Câmbio, Títulos e Valores Mobiliários.
Leia também: TozziniFreire assessora emissão de R$ 100 milhões da EMR no mercado de capitais
Empresa recorre ao mercado para captar recursos
A emissão foi realizada por meio de debêntures simples, títulos de dívida emitidos por empresas para captar recursos diretamente junto a investidores. Na prática, quem adquire uma debênture empresta dinheiro à companhia e recebe remuneração conforme as condições estabelecidas na oferta.
Os títulos emitidos pela Fagundes são não conversíveis em ações, o que significa que os investidores não poderão trocar esses papéis por participação societária na empresa no futuro. O modelo preserva a estrutura acionária da companhia enquanto amplia suas alternativas de financiamento.
Operação contou com conjunto reforçado de garantias
A emissão foi estruturada com garantias reais e garantias pessoais adicionais para oferecer maior segurança aos investidores.
As garantias reais envolvem bens ou direitos vinculados ao pagamento da dívida. Já as garantias pessoais consistem no compromisso assumido por terceiros de responder pelas obrigações caso a empresa não cumpra o contrato.
Segundo o TozziniFreire, a operação exigiu uma estrutura jurídica diferenciada, com diversas camadas de garantias e procedimentos considerados pouco comuns para esse tipo de emissão no mercado brasileiro.
Escritório e advogados participaram da operação
A Fagundes Construção e Mineração foi assessorada pelo TozziniFreire Advogados durante toda a estruturação jurídica da operação.
A equipe foi liderada pelos sócios Daniel Laudisio e Gustavo Rugani, com participação dos advogados Paulo Estevão Miranda, João Vitor Stumpf, Marina Maia Souza e Iara Morais Capelão.
O UBS BB Corretora de Câmbio, Títulos e Valores Mobiliários atuou como instituição coordenadora da oferta pública, sendo responsável pela distribuição dos títulos aos investidores.
Debêntures seguem entre as principais formas de financiamento empresarial
A emissão reforça uma tendência observada entre empresas brasileiras que buscam diversificar suas fontes de financiamento. Em vez de recorrer exclusivamente a empréstimos bancários, companhias têm utilizado o mercado de capitais para captar recursos de médio e longo prazo.
Veja também: TozziniFreire e Tauil & Chequer fecham venda bilionária de ativos da Energisa
Esse modelo permite ampliar o acesso ao crédito, distribuir os custos financeiros ao longo do tempo e alcançar investidores interessados em financiar projetos empresariais por meio de títulos privados.
