TozziniFreire, Lefosse e Simmons & Simmons assessoram venda global de unidade de EPI da Honeywell para a PIP
Da redação de LexLegal
A Honeywell International, uma das maiores multinacionais do setor industrial e aeroespacial, concluiu a venda de sua unidade global de Equipamentos de Proteção Individual (EPI) para a Protective Industrial Products, Inc. (PIP). A transação movimentou US$ 1,325 bilhão (cerca de R$ 7 bilhões) e marcou a saída definitiva da Honeywell do setor de EPI, após ter se desfeito de sua divisão de calçados em 2021.
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A operação envolveu fusões e aquisições (M&A) em escala global. Esse tipo de transação ocorre quando uma empresa compra outra (aquisição) ou quando duas empresas se unem (fusão) para fortalecer sua atuação. No caso da Honeywell, a venda englobou unidades em diversos países, incluindo a Essex Hornets Brazil Ltda., que projeta e fabrica equipamentos de segurança para trabalhadores industriais, eletricistas e bombeiros.
O escritório TozziniFreire Advogados atuou como assessor jurídico da Honeywell no Brasil, coordenando todas as etapas locais da transação. A equipe envolvida foi composta pelos sócios Maria Elisa Gualandi Verri, Silvia Martins de Castro Cunha Zono, Victor Frias Françoso, Sara de Pádua Abdu, João Vitor de Almeida Ramos e Luis Pedro Matos França.
O Lefosse assessorou na due diligence jurídica da Honeywell Indústria de Tecnologia Ltda. e da Essex Hornets Brazil Ltda. (entidades brasileiras da Honeywell) e realizou uma análise dos aspectos societários e tributários brasileiros da estrutura de transação proposta. A equipe do escritório é formada por Rodrigo Junqueira (sócio); Luana Torres (associada); Lucas Queiroz (associado); Emmanuel Abrantes (sócio); Camilla Lagrasta (associada); Rodrigo Cunha (sócio); Gloria Zubizarreta (associada estrangeira).
No âmbito global, a Honeywell foi assessorada pelo escritório Simmons & Simmons, liderado pelos advogados Tabitha Brewer e Geraint Steyn.
A PIP, compradora na operação, é uma empresa norte-americana especializada em equipamentos de proteção individual e pertencente ao portfólio do fundo de investimentos Odyssey Investment Partners. A aquisição permitirá à PIP expandir sua participação global no setor de EPI, fortalecendo sua capacidade de fornecer soluções para trabalhadores de diversos segmentos, incluindo construção civil, manufatura, serviços públicos e combate a incêndios.
Contexto da operação
O negócio reflete o movimento da Honeywell de otimizar seu portfólio, concentrando esforços em áreas estratégicas de maior crescimento, enquanto transfere unidades não essenciais para empresas capazes de desenvolver o potencial desses negócios. Para a PIP, a compra representa a oportunidade de incorporar tecnologias e mercados onde a Honeywell já tinha presença consolidada.
No Brasil, a Essex Hornets Brazil Ltda. desempenha papel estratégico na produção de EPIs. Os Equipamentos de Proteção Individual são produtos como capacetes, luvas, botas, óculos e outros acessórios destinados a proteger trabalhadores contra riscos ocupacionais. Trata-se de um mercado em constante crescimento, impulsionado por normas de segurança cada vez mais rigorosas.
Além de EPI e fusões e aquisições, a transação também envolveu o conceito de cross-border, que significa operações que cruzam fronteiras, envolvendo diferentes legislações e regulações. Nessas transações, a complexidade jurídica aumenta, pois é necessário alinhar as exigências legais de cada país.
Impactos no setor
O valor expressivo da operação reforça a importância do setor de EPIs no cenário global. O mercado de equipamentos de segurança cresceu de forma consistente nos últimos anos, em grande parte por exigências de segurança no ambiente de trabalho. A aquisição permite que a PIP assuma uma posição de liderança no segmento, oferecendo uma linha mais completa de produtos.
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A conclusão do negócio também ilustra o papel fundamental dos escritórios de advocacia especializados em M&A, especialmente em transações multijurisdicionais. TozziniFreire Advogados e Simmons & Simmons atuaram de forma integrada para garantir que todos os requisitos legais fossem cumpridos em diferentes países.
